从分时图中如何分辨主动性买盘

从分时图中分辨主动性买盘

分时图作为股票市场中的重要分析工具，能够即时反映多空力量的转化和市场变化。对于财经分析专家而言，掌握如何从分时图中分辨主动性买盘是至关重要的。以下将从几个方面详细阐述如何进行这一分析。

一、分时图的基本构成

在深入探讨如何分辨主动性买盘之前，有必要先了解分时图的基本构成。分时图主要由以下几个部分组成：

1. 白色曲线：表示该种股票即时实时成交的价格。
2. 黄色曲线：表示该种股票即时成交的平均价格，即当天成交总金额除以成交总股数，对操作具有指引作用。
3. 黄色柱线：在红白曲线图下方，用来表示每一分钟的成交量。
4. 成交明细：在盘面的右下方，显示动态每笔成交的价格和手数。
5. 外盘与内盘：外盘即主动性买盘，是指成交价在卖出挂单价的累积成交量；内盘即主动性卖盘，是指成交价在买入挂单价的累积成交量。

二、主动性买盘的特征

主动性买盘在分时图上的表现通常具有以下几个特征：

1. 成交量放大：当主动性买盘出现时，成交量会明显放大。这是因为大量买单主动成交，推动了成交量的增加。此时，黄色柱线会显著变长，表明市场活跃度提升。

2. 价格走势向上：主动性买盘会推动股价上涨。在分时图上，白色曲线会呈现向上走势，且这种走势往往与成交量的放大相伴随。

3. 突破压力位：在股价上涨的过程中，如果主动性买盘足够强劲，会推动股价突破关键的压力位。这是因为大量买单涌入市场，打破了原有的供需平衡，使得股价得以继续上行。

三、技术指标的辅助分析

除了直接观察分时图的形态和成交量外，还可以结合技术指标来辅助分析主动性买盘。以下是一些常用的技术指标：

1. 成交量变异率指标（VOL）：通过计算一定周期内的成交量变化率来判断市场的买卖氛围。当VOL指标显示成交量显著增加时，可能意味着有大量主动性买盘进入市场。

2. 布林带指标：布林带由上轨、中轨和下轨组成。当股价上穿上轨时，往往意味着市场有较强的买盘动能。此时，可以结合其他指标来进一步确认是否为主动性买盘。

3. MACD、RSI等指标：这些指标虽然不直接反映买卖盘的主动性，但可以通过分析市场的趋势和动能来间接判断市场的买卖力量。当这些指标显示市场处于强势上涨状态时，往往伴随着大量主动性买盘的出现。

四、结合盘面信息的综合判断

在分析分时图时，还需要结合盘面的其他信息进行综合判断。例如：

1. 消息面：关注市场是否有重大利好消息发布，这些消息往往能激发市场的买盘热情。

2. 资金流向：通过资金流向数据来观察市场的资金流动情况。当有大量资金流入市场时，可能意味着有大量主动性买盘出现。

3. 主力动向：关注主力的操作行为。主力资金往往能左右市场的走势，因此其动向对于分析主动性买盘具有重要意义。

综上所述，从分时图中分辨主动性买盘需要综合观察成交量、价格走势、技术指标以及盘面信息等多个方面。只有全面、深入地分析这些因素，才能更准确地判断市场的买卖力量变化，为投资决策提供有力支持。