股票

做市交易规则中,对于做市商的信息披露有什么要求?

2025-05-02
做市交易规则中,对于做市商的信息披露有着严格且具体的要求,旨在保障市场的透明度与公平性,保护投资者的合法权益。以下是对做市商信息披露要求的详细分析:

信息披露义务的类型

1. 初次信息披露义务:


* 做市商在股票上市交易前,应向投资者提供风险披露文件、披露招股说明书和上市报告书等,确保投资者能够充分了解做市商及交易股票的基本情况和潜在风险。

* 初次信息披露的内容还应包括对交易中使用的专业词汇进行定义和解释,使投资者能够准确理解交易信息。

2. 持续信息披露义务:


* 做市商需定期披露年报、半年报以及临时信息披露,以持续更新做市商自身信息(如资金、规模、联系方式等)和证券发行人信息(如业务情况、所在地、联系办法、高管名单、发行数量等)。

* 持续性披露还应包括日常交易中的重大信息、成交报告(如成交后90秒报告制度等)、大宗交易情况等。

信息披露的原则

1. 充分披露原则:


* 除法定豁免延迟披露的信息外,做市商应充分披露所有可能影响投资者决策的信息。

2. 及时性原则:


* 信息披露应迅速及时,以确保投资者能够及时获取与证券投资决策相关的信息。

3. 准确性原则:


* 做市商应收集高相关性、高准确率的信息进行披露,排除干扰性、真实性较低的信息。

信息披露的格式与语言

* 做市商在披露信息时,应使用简洁、易懂、清楚的陈述性语言,确保投资者能够准确理解信息内容。
* 披露的信息需全面、具体地按照监管机构规定的格式进行,以便投资者进行比对和分析。

其他信息披露要求

1. 交易记录保存与报告:


* 做市商有义务保存所有交易记录,并按规定的时间向监管机构报告相关交易的开展情况。

* 对于其担任做市商的股票的报价情况、买卖交易情况,做市商应进行定期的汇总并向监管机构报告。

2. 协助监管机构调查:


* 做市商应配合和协助监管机构进行有关信息披露相关情况的调查,确保监管的有效性。

法律责任

* 为保证做市商信息披露义务的切实履行,法律还规定了相应的民事责任。如果做市商违反信息披露要求,给投资者造成损害,应承担侵权责任或违约责任。这既是对投资者的保护,也是对做市商行为的约束。

综上所述,做市商的信息披露要求涵盖了初次披露、持续披露、披露原则、格式与语言、交易记录保存与报告、协助监管机构调查以及法律责任等多个方面。这些要求共同构成了做市商信息披露的完整框架,旨在确保市场的透明度与公平性,保护投资者的合法权益。
声明:该内容系网友自行发布,所阐述观点不代表本网(时财网)观点,如若侵权请联系时财网删除。
延伸阅读
股票 2022-05-27
热门推荐
时财网 版权所有 2020 蜀ICP备10008552号-8